水陆画分上、下堂两部分。上堂供挂诸佛、菩萨、缘觉、声闻、祖师、明王、护法及天竺古仙人、水陆撰作者诸人士像；下堂为天人、阿修罗、饿鬼、地狱、畜生、五岳、河海大地、神龙、儒士神仙、城隍土地、善恶诸神等像。还有亡故帝王将相、皇妃、宫人、烈女、孝子等像。

水陆画以其构图形式来说，可以分为“像”和“图”两大类。所谓“像”，是指一幅画中单独画一像，或一幅中虽画多像，其内容都只侧重于表现每一像的仪容形貌，别无他意。

所谓“图”，是指一幅画中以一尊像为主体，或多尊像共同构成主体，共同体现一项故事。例如“十八罗汉像”就是在一幅画或多幅画中画十八罗汉，但只绘出每位罗汉的仪容形貌，或降龙，或伏虎，每个罗汉各不相联。“十八罗汉渡海图”，就是在一幅画中绘出十八罗汉共同越渡沧海的不同动作。

水陆画悬挂于法会内坛，在佛殿上描绘或悬挂某一位佛神的画像，相当于请来了此位佛神。描绘或悬挂某一人物的画像就相当于召来了此位亡灵。借供奉、礼赞、诵经、祝咒，加持、忏悔、发愿、斋僧、散食等一系列法事活动，祈求上堂的佛、菩萨、声闻、缘觉，超度下堂的亡灵孤鬼早日脱离地狱，转世人间。这就是水陆法会以及水陆画在水陆道场中的用途。